تحلیل بنیادی شرکت

ارفع

۱۰ فایل مالی ثبت‌شدهآخرین پردازش: ۲۰۲۶-۰۸-۲۵ ۰۸:۳۰:۴۳
سلامت مالی✦ از هوش مصنوعی بپرسید
صورت‌های مالی

صورت سود و زیان

نقطه قوتریسکنیازمند توجه

سال ۱۴۰۴ فروش، سود عملیاتی و سود خالص رشد قوی داشته‌اند، اما سود ناخالص ۳٪ افت کرده و نشان می‌دهد بخش مهمی از رشد از سایر عوامل عملیاتی/غیرعملیاتی آمده است.

درآمد عملیاتی ۲۹۶٬۱۳۳٬۰۳۷ میلیون ریال
معنی و کاربرد «درآمد عملیاتی»اهمیت: زیاد
یعنی چه؟
فروش کالا یا خدمات حاصل از فعالیت اصلی شرکت، پیش از کسر هزینه‌ها.
چرا مهم است؟
اندازهٔ فعالیت شرکت را نشان می‌دهد؛ افزایش فروش را کنار سود و وصول پول بررسی کنید.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه
استخراج مستقیم از سلول صورت مالی؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۴
سود عملیاتی ۴۹٬۰۱۸٬۱۹۸ میلیون ریال
معنی و کاربرد «سود عملیاتی»اهمیت: زیاد
یعنی چه؟
سود یا زیان فعالیت اصلی پس از هزینه‌های عملیاتی، پیش از هزینهٔ مالی و مالیات.
چرا مهم است؟
برای شناخت توان سودسازی کسب‌وکار اصلی و پایداری عملکرد بسیار مهم است.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه
استخراج مستقیم از سلول صورت مالی؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۱۱
سود خالص ۴۸٬۶۱۶٬۰۵۱ میلیون ریال
معنی و کاربرد «سود خالص»اهمیت: زیاد
یعنی چه؟
سود یا زیان نهایی دوره پس از هزینه‌ها، هزینهٔ مالی، مالیات و سایر اقلام.
چرا مهم است؟
نتیجهٔ نهایی عملکرد را نشان می‌دهد؛ علت تغییر آن و درآمدهای اتفاقی را بررسی کنید.
هنگام بررسی
سود حسابداری الزاماً پول نقد دریافت‌شده نیست.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه
استخراج مستقیم از سلول صورت مالی؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۲۱
هزینه مالی ۱٬۵۵۳٬۲۵۰- میلیون ریال
معنی و کاربرد «هزینه مالی»اهمیت: زیاد
یعنی چه؟
هزینهٔ تأمین پول، مانند سود و هزینه‌های تسهیلات مالی.
چرا مهم است؟
افزایش آن می‌تواند سود را کاهش دهد؛ کنار سود عملیاتی و مبلغ بدهی بررسی شود.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه
استخراج مستقیم از سلول صورت مالی؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۱۲
حاشیه سود عملیاتی ۱۶٫۶٪
معنی و کاربرد «حاشیه سود عملیاتی»اهمیت: زیاد
یعنی چه؟
سود عملیاتی تقسیم بر درآمد عملیاتی، به درصد.
چرا مهم است؟
نشان می‌دهد از هر ۱۰۰ تومان فروش، چند تومان سود عملیاتی باقی می‌ماند.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده توسط پُر سود

روش محاسبه
سود عملیاتی ÷ درآمد عملیاتی × ۱۰۰
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۱۱، B۴
حاشیه سود خالص ۱۶٫۴٪
معنی و کاربرد «حاشیه سود خالص»اهمیت: زیاد
یعنی چه؟
سود خالص تقسیم بر درآمد عملیاتی، به درصد.
چرا مهم است؟
سهم سود نهایی از فروش را نشان می‌دهد؛ با دوره‌های مشابه و شرکت‌های هم‌صنعت مقایسه کنید.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده توسط پُر سود

روش محاسبه
سود خالص ÷ درآمد عملیاتی × ۱۰۰
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۲۱، B۴
رشد درآمد شش‌ماهه دوم ۱۴۰۴ ۶۳٫۲٪
معنی و کاربرد «رشد درآمد»اهمیت: متوسط
یعنی چه؟
درصد تغییر درآمد نسبت به دورهٔ مقایسهٔ ثبت‌شده در فرمول.
چرا مهم است؟
برای شناخت رشد فروش مفید است؛ دوره‌های هم‌طول و مشابه را مقایسه کنید.
هنگام بررسی
رشد مبلغ فروش ممکن است از افزایش قیمت باشد؛ الزاماً رشد مقدار فروش نیست.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی شش‌ماهه

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده از روند واقعی شش‌ماهه

روش محاسبه
(درآمد دوره ÷ درآمد دوره مشابه سال قبل − ۱) × ۱۰۰
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls، ۵b۲۶۶۹۷۰-caef-۴۳f۲-۹۸۲۵-b۶c۸a۷۳b۷۱be.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۴، C۴
سود ناخالص ۴۴٬۳۰۳٬۹۹۸ میلیون ریال
معنی و کاربرد «سود ناخالص»اهمیت: متوسط
یعنی چه؟
درآمد فروش منهای بهای تمام‌شدهٔ کالا یا خدمات فروخته‌شده.
چرا مهم است؟
نشان می‌دهد پس از هزینهٔ مستقیم محصول، چقدر برای سایر هزینه‌ها و سود باقی می‌ماند.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه
استخراج مستقیم از سلول صورت مالی؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل
b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls
برگه و سلول
جدول ۹ · B۶

نکات کلیدی

  • درآمد +۶۱٪ و سود خالص +۵۵٪ مثبت‌اند.
  • افت سود ناخالص در کنار رشد فروش، فشار هزینه تولید یا ترکیب فروش را مطرح می‌کند.
فایل‌های مالی ثبت‌شده برای شرکت
  • fc۵۶e۷۵۸-۵e۹۳-۴۱۳۵-۹۴۱c-d۰۶۳e۵۶۵۲۹d۶.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • f۰۵cee۵۰-ca۸۲-۴۵f۶-۸۵fc-f۳۵db۹a۵۳۸۳۱.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • e۰۰۳af۹۳-b۰۲۹-۴۰۲۱-b۱e۲-۷۲۰۸۴۸a۶۸۴۲d.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • c۵۴c۰۶۹d-۹۴c۳-۴۸۲d-۸۶۹e-۰۷e۵۸da۵۴۹f۵.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • c۱۶c۸ab۴-۶۹af-۴۱af-۸۶۹e-۱۸b۸۲۸۲ff۴۳b.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • bb۲۵c۷dd-۸f۷a-۴۲۸e-aa۳۸-۶۳۲f۹eca۹۹۷c.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • b۶۹۷dbfe-۷c۶c-۴۷f۸-۸bb۸-۰۳۶۳b۳f۴۷c۴۴.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • a۵ba۸۷۳۶-bc۲d-۴۸ad-۹۶ca-۹۸d۳da۷۱۷۰۹d.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • ۶۸a۸۶۳۸e-fdb۳-۴۳۰f-becb-۸۷۶d۸۵۴dfdee.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶
  • ۵b۲۶۶۹۷۰-caef-۴۳f۲-۹۸۲۵-b۶c۸a۷۳b۷۱be.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۱۵:۰۶