تحلیل بنیادی شرکت

خودرو

۱۰ فایل مالی ثبت‌شدهآخرین پردازش: ۲۰۲۶-۰۸-۱۸ ۱۰:۱۵:۴۱

صورت‌های مالی

حقوق مالکانه

نقطه قوتریسکنیازمند توجه

سرمایه ثبت‌شده بزرگ است، ولی زیان انباشته منفی ۱٬۲۰۲٬۳۱۰٬۰۷۰ میلیون ریالی بخش مهمی از حقوق مالکانه را فرسوده کرده است. حقوق مالکانه مثبت مانده، اما کیفیت آن با زیان انباشته و اهرم ۲٫۰۶ محدود می‌شود.

جمع حقوق مالکانه ۱٬۳۵۹٬۴۴۱٬۶۷۲ میلیون ریال

معنی و کاربرد «جمع حقوق مالکانه»اهمیت: زیاد

یعنی چه؟: ماندهٔ حسابداری دارایی‌ها پس از کسر بدهی‌ها؛ متعلق به صاحبان سهام است.
چرا مهم است؟: پشتوانهٔ حسابداری شرکت و ترکیب منابع آن را نشان می‌دهد.
هنگام بررسی: حقوق مالکانه، پول نقد، ارزش بازار یا ارزش ذاتی سهم نیست.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

پ
۱۳۹۹

پ
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

پ
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

پ
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه: استخراج مستقیم از سلول منبع؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۵

حقوق مالکانه بدون تجدید ارزیابی ۱٬۳۵۹٬۴۴۱٬۶۷۲ میلیون ریال

معنی و کاربرد «حقوق مالکانه بدون تجدید ارزیابی»اهمیت: متوسط

یعنی چه؟: در این سامانه، جمع حقوق مالکانه منهای مازاد تجدید ارزیابی ثبت‌شده.
چرا مهم است؟: اثر مازاد تجدید ارزیابی را از جمع حقوق مالکانه جدا می‌کند؛ معیار ارزش ذاتی شرکت نیست.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

۲
۱۳۹۹

۲
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

۲
۱۴۰۱

۲
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

۲
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

۲
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده توسط پُر سود

روش محاسبه: جمع حقوق مالکانه − مازاد تجدید ارزیابی
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۵، B۳۱

سرمایه ثبت‌شده ۲٬۵۶۳٬۷۴۶٬۰۶۸ میلیون ریال

معنی و کاربرد «سرمایه ثبت‌شده»اهمیت: تکمیلی

یعنی چه؟: سرمایهٔ رسمی شرکت که بر اساس ارزش اسمی سهام ثبت شده است.
چرا مهم است؟: برای فهم ساختار سرمایه و تغییر تعداد سهام مفید است؛ بزرگی آن به‌تنهایی نشانهٔ سودآوری نیست.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

پ
۱۳۹۹

۱
۱۴۰۰

پ
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

پ
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

پ
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه: استخراج مستقیم از سلول منبع؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۲۵

سود (زیان) انباشته ۱٬۲۰۲٬۳۱۰٬۰۷۰- میلیون ریال

معنی و کاربرد «سود انباشته»اهمیت: متوسط

یعنی چه؟: ماندهٔ سودها و زیان‌های نگهداری‌شدهٔ دوره‌های گذشته پس از تقسیم سود و سایر تغییرات.
چرا مهم است؟: بخشی از پشتوانهٔ حقوق مالکانه را نشان می‌دهد؛ روند تغییر و علت کاهش آن مهم است.
هنگام بررسی: سود انباشته الزاماً به شکل وجه نقد نگهداری نمی‌شود.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

پ
۱۳۹۹

پ
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

پ
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

پ
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه: استخراج مستقیم از سلول منبع؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۳

سهم سود انباشته از حقوق مالکانه -۸۸٫۴٪

معنی و کاربرد «سهم سود انباشته از حقوق مالکانه»اهمیت: متوسط

یعنی چه؟: سود انباشته تقسیم بر حقوق مالکانه، به درصد.
چرا مهم است؟: نشان می‌دهد چه بخشی از حقوق مالکانه از سودهای نگهداری‌شده تشکیل شده است.
هنگام بررسی: حقوق مالکانهٔ صفر یا منفی می‌تواند این نسبت را نامعتبر یا گمراه‌کننده کند.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

۲
۱۳۹۹

۲
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

۲
۱۴۰۱

۲
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

۲
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

۲
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده توسط پُر سود

روش محاسبه: سود انباشته ÷ جمع حقوق مالکانه × ۱۰۰
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۳، B۳۵

اندوخته قانونی ۱٬۰۸۷٬۷۹۳ میلیون ریال

معنی و کاربرد «اندوخته قانونی»اهمیت: تکمیلی

یعنی چه؟: بخشی از سود که طبق الزامات قانونی در حقوق مالکانه کنار گذاشته می‌شود.
چرا مهم است؟: برای شناخت محدودیت‌های تقسیم سود و ترکیب حقوق مالکانه مفید است؛ حساب بانکی جدا نیست.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

پ
۱۳۹۹

پ
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

پ
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

پ
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه: استخراج مستقیم از سلول منبع؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۲۹

سایر اندوخته‌ها پایان سال ۱۴۰۴ ۷٬۸۸۱ میلیون ریال

معنی و کاربرد «سایر اندوخته‌ها»اهمیت: تکمیلی

یعنی چه؟: بخش‌های دیگری از سود یا حقوق مالکانه که برای اهداف مشخص تخصیص یافته‌اند.
چرا مهم است؟: ماهیت و محدودیت مصرف آن‌ها را باید از یادداشت‌های صورت مالی شناخت؛ الزاماً وجه نقد نیستند.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

پ
۱۳۹۹

پ
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

پ
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

پ
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده از روند واقعی مانده دوره

روش محاسبه: استخراج مستقیم مانده حقوق مالکانه در پایان دوره
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۰

مازاد تجدید ارزیابی دارایی‌ها ۰ میلیون ریال

معنی و کاربرد «مازاد تجدید ارزیابی»اهمیت: متوسط

یعنی چه؟: افزایش حسابداری ارزش دارایی‌ها ناشی از تجدید ارزیابی، مطابق صورت مالی.
چرا مهم است؟: مشخص می‌کند چه بخشی از افزایش حقوق مالکانه از تغییر ارزش دارایی‌ها آمده است.
هنگام بررسی: خود تجدید ارزیابی پول تازه یا سود فروش ایجاد نمی‌کند.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه: استخراج مستقیم از سلول منبع؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۱

سهم تجدید ارزیابی از حقوق مالکانه ۰٫۰٪

معنی و کاربرد «سهم تجدید ارزیابی از حقوق مالکانه»اهمیت: متوسط

یعنی چه؟: مازاد تجدید ارزیابی تقسیم بر حقوق مالکانه، به درصد.
چرا مهم است؟: میزان اتکای ترکیب حقوق مالکانه به تجدید ارزیابی را نشان می‌دهد.
هنگام بررسی: وقتی حقوق مالکانه صفر، منفی یا بسیار کم باشد، نسبت تفسیر معمول ندارد.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

توضیح و منبع این عدد

محاسبه‌شده توسط پُر سود

روش محاسبه: مازاد تجدید ارزیابی ÷ جمع حقوق مالکانه × ۱۰۰
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۱، B۳۵

سهام خزانه ۴٬۱۵۸٬۶۰۵- میلیون ریال

معنی و کاربرد «سهام خزانه»اهمیت: تکمیلی

یعنی چه؟: سهام خود شرکت که توسط همان شرکت بازخرید و نگهداری شده است.
چرا مهم است؟: معمولاً از حقوق مالکانه کسر می‌شود و می‌تواند تعداد سهام در محاسبهٔ EPS را تغییر دهد.

اهمیت، اولویت مطالعه است؛ خوب یا بد بودن عدد یا توصیهٔ خرید نیست. با دورهٔ مشابه و هم‌صنعت‌ها مقایسه کنید.

روند واقعی مانده دوره

پ
۱۳۹۹

پ
۱۴۰۰

۱
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۱

پ
۱۴۰۲

۱
۱۴۰۳

پ
۱۴۰۳

۱
۱۴۰۴

پ
۱۴۰۴

توضیح و منبع این عدد

استخراج‌شده از صورت مالی

روش محاسبه: استخراج مستقیم از سلول منبع؛ بدون محاسبه مشتق.
فایل: f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls
برگه و سلول: جدول ۱۳ · B۳۴

نکات کلیدی

حقوق مالکانه مثبت به‌تنهایی کافی نیست؛ ترکیب آن با سود/زیان انباشته و اهرم تعیین‌کننده است.
مازاد تجدید ارزیابی و سرمایه ثبت‌شده جایگزین سودآوری و نقدشوندگی عملیات نیستند.

فایل‌های مالی ثبت‌شده برای شرکت

fa۳deadb-e۷۸۸-۴۴۳۵-b۶۶d-a۱۰dba۴۴۱f۴b.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
f۵۵۶۳۸fe-f۹eb-۴۵c۸-ade۴-۱۶d۸d۴۵۹ab۲b.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
ea۰۷ae۳۳-ae۴e-۴b۳c-aeba-۸d۳a۳۳۶۲۴۶cd.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
dd۱۱۹۶۲۰-۷df۸-۴b۷a-b۰ae-۴b۶۶c۷a۸۷d۳۴.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
c۸۹۴ea۹۸-۴۴e۴-۴۲۳۸-b۹۸۷-۴۶f۵ad۸abd۸c.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
۹۱۴۰۶cac-۰۱۰۲-۴a۷e-afd۰-be۴c۲ffca۲۶c.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
۷۵۹۸a۴۹۴-dda۱-۴۳f۹-ac۳۱-۲۴۴۱۹۱cb۶۷۵۹.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
۴۳۳bd۰۱۷-۸۴bb-۴d۳c-b۲۸a-۹d۸۲۸d۲۷۸۶۸e.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
۲c۰dcf۹e-cc۹۴-۴۱d۷-a۲b۹-ecb۳۳۰d۴۷۵۹۴.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲
۲۷b۶۵۶۲d-۸۱e۵-۴bb۹-۹۲b۵-b۴d۷d۸be۶f۶۳.xls ۲۰۲۶-۰۸-۱۴ ۰۵:۴۴:۴۲